文/梧桐数据中心

8月20日，东莞市元立光电股份有限公司IPO申请获得北交所上市委审核通过。

单位：万元

东莞市元立光电股份有限公司专注于导光板及Mini-LED光学产品的研发、生产与销售。张元立直接持有公司1,711.74万股股份，享有公司58.34%股份的表决权，为公司控股股东；张元立、张佳奕、阮绪红三人直接和间接合计持有公司2,473.49万股股份，占公司总股本的84.30%，并合计享有公司80.15%股份的表决权，为公司实控人。报告期内，公司营业收入分别为23,403.79万元、28,773.50万元和40,849.23万元，扣非归母净利润分别为2,395.81万元、2,902.46万元和6,141.20万元。

一、基本信息

公司专注于导光板及Mini-LED光学产品的研发、生产与销售，在全球车载显示、平板及笔记本电脑应用领域拥有较高市场占有率。

公司前身有限公司成立于2010年8月，2024年8月整体变更为股份公司，2025年5月23日在全国股转系统挂牌，所属层级为创新层。本次发行前总股本为2,934万股。拥有3家控股子公司，无参股公司。截至2025年12月末，员工总计693人。

二、控股股东、实际控制人

张元立直接持有公司1,711.74万股股份，享有公司58.34%股份的表决权，为公司控股股东。

公司实际控制人为张元立、阮绪红、张佳奕三人，三方签署了《一致行动人协议》，其中张元立与阮绪红为舅甥关系，张元立与张佳奕为父女关系，阮绪红与张佳奕为表兄妹关系。张元立直接持有公司1,711.74万股股份，占公司总股本的58.34%；阮绪红直接持有公司346.50万股股份，通过元立创投间接持有公司121.85万股股份，合计占公司总股本的15.96%，并直接享有公司11.81%股份的表决权；张佳奕直接持有公司293.40万股股份，享有公司10.00%股份的表决权。张元立、张佳奕、阮绪红三人直接和间接合计持有公司2,473.49万股股份，占公司总股本的84.30%，并合计享有公司80.15%股份的表决权。

三、报告期业绩

报告期内，公司营业收入分别为23,403.79万元、28,773.50万元和40,849.23万元，扣非归母净利润分别为2,395.81万元、2,902.46万元和6,141.20万元。

四、选择的上市标准

根据《上市规则》第2.1.3条，发行人结合自身规模、经营情况、盈利情况等因素综合考量，选择第一套上市标准，即“预计市值不低于2亿元，最近两年净利润均不低于1,500万元且加权平均净资产收益率平均不低于8%，或者最近一年净利润不低于2,500万元且加权平均净资产收益率不低于8%”。

五、审议会议提出问询的主要问题

1.关于经营业绩真实性。请发行人：(1)说明产品毛利率高于同行业可比公司的原因及合理性。(2)说明经营活动现金流净额长期低于净利润的原因及合理性。请保荐机构及申报会计师核查并发表明确意见。

2.关于固定资产。请发行人说明张红涛实际控制 10 家新设无相关资质公司承接智能制造项目部分劳务工程的原因及合理性。请保荐机构核查并发表明确意见。